笔记:从俄乌冲突学习 SWIFT 系统

SWIFT 全称叫「环球同业银行金融电讯协会」,是目前全球最通用的支付系统,主要用于国与国之间的汇款。每个做跨境业务的银行都有自己的 SWIFT 码。如果没有,就无法进行跨国转账。原本 SWIFT 是非盈利性的国际合作组织,支持几乎所有货币的支付。除在比利时的总部外,还在荷兰和美国分别设立了交换中心。但是 911 事件以后,美国以国家安全为由,逐渐控制了 SWIFT。

为了摆脱美国的控制,欧盟发布了 InStex,可以绕开 SWIFT 买伊朗的石油。中国在 2015 年发布了人民币跨境支付系统 CIPS,到现在 CIPS 的日均交易额达到约 490 亿美元,SWIFT 日均 4,000 亿美元。

群兽中的一只猫:十多年前我还在某行做国际业务,那时一位伊朗客户找我问有啥办法。我和他说除非可以用人民币结算,否则只能找不怕死的昆仑银行。国际贸易中所有的美元都要过美国中间行,所有的欧元都要过欧洲的中间行。SWIFT 系统本质上是以几种主要国际化货币建立的信任嫁接系统。踢你出这个系统,本质上是打击与他国建立贸易信任。

注:昆仑银行,前身是克拉玛依市商业银行,2009 年 4 月中石油控股这家银行,2010 年 4 月更名为昆仑银行。

俄罗斯部分被剔除出 SWIFT 系统

一位美国官员表示,目标银行会被审慎选择,以最大化对俄罗斯的影响,最小化对欧盟国家的影响。

美国政府目前已制裁五家俄罗斯银行,包括头两大银行:俄罗斯储蓄银行(Sberbank)VTB 集团。这五家银行资产合计约占俄罗斯银行业资产的一半,它们的资产规模合计约一万亿美元,其中 VTB 银行的资产就超过 2,500 亿美元。

知名投资人 Bill Ackman 发推称,「我不会想把钱放在无法访问 SWIFT 系统的银行中。一旦一家银行无法向其他银行转移或接收资金,其偿付能力就可能面临风险。如果我是俄罗斯人,我现在就会把钱拿出来。俄罗斯的银行挤兑或于周一开始。」

俄罗斯通过 SWIFT 系统出售的石油、天然气获得的国际收入占其政府收入的 40%。欧洲 40% 的天然气供应和 26% 的石油供应都依赖俄罗斯。

银行间转账的原理

各家银行在清算系统中开户,先预存一定的资金,支付过程分为 3 个步骤:

  1. 发送指令:按统一的格式,银行发送支付指令信息给系统
  2. 清算:系统处理支付指令,通过预存资金验证支付能力,计算出各个银行账户的增减金额
  3. 结算:划拨资金

SWIFT 是在跨境支付体系中用来做「发送指令」这第一步的,它提供了标准的信息格式,给各家银行都分配了独有的编号。

使用美元进行跨境支付的 3 个步骤:

  1. 发送指令:用 SWIFT 系统
  2. 清算:用美国的 CHIPS(美元跨境清算系统)
  3. 结算:用美国的 Fedwire(美元大额支付系统)

2014 年克里米亚事件后,俄罗斯就自己搞了一套 SPFS 系统,用来替代 SWIFT,但用户主要都是俄罗斯自己的银行,且卢布在国际贸易中使用得比较少。

中国在 2015 年发布了 CIPS(人民币跨境支付系统),跨境支付的 3 个步骤:

  1. 发送指令:用系统专线或用 SWIFT 系统
  2. 清算:CIPS(人民币跨境支付系统)
  3. 结算:CNAPS(中国现代化支付系统)

京ICP备12052177号-1